Perché il mercato è crollato?

Vedere un crollo del mercato azionario è sempre scoraggiante. Quando i prezzi delle azioni scendono, gli investitori iniziano a perdere fiducia e a vendere le azioni (anche a loro stesso danno). Questo può avere un impatto negativo sul mercato azionario nel suo complesso, portare all'aumento dell'inflazione e persino causare l'inizio di una nuova recessione economica.

In questo articolo scoprirai qual è l'attuale situazione del mercato azionario, cosa ha causato il suo recente crollo, le possibili conseguenze del crollo e quando possiamo aspettarci che finisca.

Punti chiave

• Un crollo del mercato azionario è un calo molto rapido e inaspettato dei prezzi delle azioni che di solito avviene entro un giorno.
• I crolli del mercato azionario possono precedere un mercato ribassista prolungato e seguire una grave recessione economica.
• Un crollo del mercato azionario può essere causato da inflazione, problemi economici o politici globali e dalle decisioni prese da diversi governi.
• I rapporti o i comunicati ufficiali possono aiutare gli investitori a prevedere se il mercato crollerà nel breve termine.

Cosa sta succedendo nel mercato azionario?

Il mercato azionario sta attraversando tempi difficili. L'anno scorso è stato difficile per l'economia mondiale, il che a sua volta ha influenzato la situazione attuale nei mercati finanziari. L'indice S&P 500 è sceso di nuovo nonostante il lento aumento dopo il crollo di dicembre e il recente crollo della Silicon Valley Bank ha causato un tumulto nel settore, il che significa che l'attuale mercato ribassista non si invertirà nel presto.

Al momento, il mercato azionario sta vivendo un periodo di declino e gli investitori hanno iniziato a vendere le loro azioni perché temono che i prezzi non aumenteranno presto e che potrebbero perdere l'opportunità di recuperare i loro fondi.

Perché il mercato azionario è in calo?

Negli ultimi due anni l'economia ha rallentato. Le aziende non guadagnano più come prima, il che aumenta l'incertezza tra gli investitori. Questi ultimi non sanno più se il mercato si riprenderà dalla recessione, quindi hanno iniziato a vendere azioni invece di acquistarne di nuove, il che fa abbassare i prezzi e spaventa i potenziali acquirenti.

Ci sono molteplici ragioni che hanno portato al calo delle azioni e ora cercheremo di esaminare le più importanti.

Inflazione e aumento dei tassi di interesse

Poco prima dell'inizio del nuovo anno, il mercato azionario è crollato quando la Federal Reserve degli Stati Uniti ha annunciato l'aumento dei tassi di interesse pagati sui saldi di riserva al 4,4% nel tentativo di combattere l'inflazione. Questa è una pratica comune che mira a ridurre la quantità di denaro in circolazione e a ridurre l'attività economica della popolazione, riducendo di conseguenza il tasso di inflazione.

Tuttavia, di solito gli alti tassi di interesse sono una cattiva notizia per il mercato azionario. Quando il tasso di interesse sale, diventa più costoso per le aziende prendere prestiti e fare affari. Meno affari significa meno entrate e guadagni, il che blocca la crescita dell'azienda. Questa non è più attraente per gli investitori, che cercano di liberarsi delle azioni che possiedono e spostare il capitale in investimenti più stabili. Di conseguenza, il mercato azionario continua la sua discesa senza nuovi input monetari da parte dei trader.

Disparità tra domanda e offerta

Questo fattore è parzialmente collegato all'aumento dei tassi di inflazione. Come sappiamo, la domanda e l'offerta sono strettamente collegate tra loro. L'elevata domanda di beni incoraggia una maggiore offerta e fa aumentare il prezzo di questi beni. Gli investitori vendono le loro azioni e l'offerta delle azioni inizia a salire. Tuttavia, le attuali difficoltà finanziarie hanno reso i potenziali acquirenti diffidenti dall'acquistare azioni. Ciò significa che sebbene l'offerta sia alta, la domanda di azioni è piuttosto bassa. Questa disparità fa diminuire i prezzi delle azioni, ma poiché le circostanze attuali colpiscono la maggior parte delle società sul mercato, questa disconnessione tra domanda e offerta si è diffusa a tutto il mercato azionario.

Influenza dei mercati globali

La recente pandemia ha dimostrato come la globalizzazione abbia collegato le economie di tutti i paesi. Il Covid-19 e le misure adottate per impedirne la diffusione hanno tagliato molte catene di approvvigionamento. Anche ora che la maggior parte dei paesi si è quasi ripresa dalla pandemia possiamo vedere come le misure restrittive di quarantena in Cina abbiano causato la carenza di risorse necessarie per produrre nuovi beni e abbiano influenzato la produttività e la redditività di molte aziende in tutto il mondo. Questo illustra come le tendenze e i problemi che prevalgono in un mercato globale tendono a influenzare lo stato di tutti gli altri mercati globali, diffondendosi come una reazione a catena.

Eventi geopolitici

La stabilità del mercato azionario può essere influenzata anche dagli eventi che non hanno nulla a che fare direttamente con la finanza. Conflitti internazionali e nazionali, disastri naturali, un cambiamento radicale di governo e altre circostanze impreviste possono influenzare la capacità di un'azienda di fornire beni o servizi, che possono influire sui suoi guadagni e sulla sua posizione sul mercato azionario. Quando questi eventi colpiscono più paesi contemporaneamente, il danno al mercato azionario globale è imminente.

Crollo di importanti istituzioni finanziarie

Il recente fallimento della Silicon Valley Bank ha causato un'ondata di panico in diversi mercati. La SVB era la seconda banca più grande della California con un capitale di 200 miliardi di dollari, quindi il suo crollo può essere considerato il secondo più grande fallimento bancario nella storia degli Stati Uniti. Il suo precedente coinvolgimento nel settore del capitale di rischio e delle startup causerà problemi a molte startup e probabilmente alcune di esse dovranno chiudere nel prossimo futuro. Inoltre, lo S&P 500 ha mostrato il più grande calo settimanale dall'inizio del 2023. Questo è un ottimo esempio di quanto le banche e altre istituzioni finanziarie possano influenzare la stabilità del mercato azionario.

I pericoli di un crollo del mercato azionario

Quando il mercato azionario sperimenta un calo inaspettato dei prezzi, gli investitori ci pensano due volte prima di acquistare nuove azioni. Cercano invece di sbarazzarsi di quelli che considerano investimenti inaffidabili. Tuttavia, le azioni sono una fonte molto importante di sostegno monetario per le aziende, e senza investitori la loro attività può rallentare. Le aziende potrebbero dover tagliare le spese e licenziare lavoratori, il che a sua volta aumenta il tasso di disoccupazione complessivo. Le persone che non hanno più un lavoro tendono a spendere meno soldi, e questo fa sì che le entrate delle aziende scendano ancora di più. Questo ciclo infinito può portare a un declino dell'economia e persino causare una nuova recessione economica, come già avvenuto in passato. Questo è il motivo per cui i crolli del mercato azionario spesso causano il panico.

Quando si fermerà il crollo del mercato azionario?

Potresti sentir dire che questa recessione non finirà mai, ma questa non è la prima volta che i mercati azionari globali hanno sperimentato un crollo così drammatico. Quello che molti trader dimenticano è che il mercato azionario si muove in cicli. Un mercato ribassista, con i suoi prezzi in calo e il sentimento negativo degli investitori, è sempre seguito da un mercato rialzista, che dura sempre molto più a lungo.

Potrebbe volerci un po' di tempo perché i prezzi salgano di nuovo, ma alla fine accadrà. Il modo migliore per scoprire quando potrebbe succedere è seguire i rapporti ufficiali, le decisioni di politica monetaria prese dalle banche centrali e le pubblicazioni economiche.

Ad esempio, il rapporto Nonfarm Payrolls (NFP) fornisce informazioni sull'attuale situazione del mercato del lavoro negli Stati Uniti. Gli investitori prestano molta attenzione a questo rapporto in quanto può aiutare a capire se i prezzi delle azioni aumenteranno o diminuiranno. Se il rapporto NFP mostra una forte crescita dell'occupazione, suggerisce che l'economia è forte, mentre una crescita dell'occupazione debole o un'elevata disoccupazione possono indicare che l'economia sta lottando e a breve potrebbero esserci problemi sul mercato azionario.

L'indice dei prezzi al consumo (IPC) è un altro indicatore che può rivelarsi utile per gli investitori. È usato per misurare il tasso di inflazione. Se l'IPC indica che l'inflazione sta diventando alta, il governo potrebbe aumentare i tassi di interesse, il che può portare a una diminuzione dei prezzi delle azioni, come abbiamo visto accadere di recente negli Stati Uniti.

Ci sono molti altri rapporti e comunicati che possono farti avere un quadro più ampio della situazione. Segui i rilasci economici e sii in anticipo sul mercato con il calendario economico di FBS. Questo ti permetterà di prevedere se c'è la possibilità che il mercato azionario crolli o salga di nuovo, e prepararti di conseguenza.

Sulla base dei dati sopra menzionati, la Federal Reserve (la banca centrale degli Stati Uniti) e altre autorità di regolamentazione prendono le loro decisioni sulla modifica del tasso di interesse. Se l'inflazione raggiunge il picco e i funzionari sono sicuri che scenderà presto, la Fed taglia il tasso di interesse, indebolendo il dollaro USA e spingendo le azioni verso l'alto.

Conclusione

Questo decennio ha avuto un inizio piuttosto difficile con un crollo del mercato azionario seguito da un altro crollo in un periodo di tempo relativamente breve. È difficile dire quando la tendenza ribassista sul mercato azionario sarà sostituita da un movimento dei prezzi al rialzo. L'unica cosa che gli investitori e i trader possono fare al momento è aspettare altri comunicati ufficiali ed evitare di prendere decisioni avventate per paura.

FAQ

Perché le azioni aumentano?

Il prezzo delle azioni sale quando un gran numero di trader vuole comprarle. Più alta è la domanda di un'azione, più bassa diventa l'offerta, il che significa che le azioni rimanenti diventano più costose da acquistare.

Cosa sta succedendo al mercato azionario?

Ad oggi, il mercato azionario si sta muovendo verso il basso. Imotivi includono: l'alta inflazione, gli eventi geopolitici e il recente aumento dei tassi di interesse, che ha reso i prestiti più cari.

Perché il mercato si muove al ribasso?

Il mercato scende quando la domanda di titoli diminuisce. Un mercato ribassista prolungato si verifica quando l'economia sta affrontando difficoltà che fanno perdere la fiducia agli investitori e gli fanno vendere le azioni che possiedono.