Riscos geopolíticos: como afetam as operações do Forex?

Como corretor de Forex, todos os dias enfrenta inúmeros riscos. Desde simples especulações até guerras internacionais, há vários acontecimentos que podem afetar as taxas de câmbio. Este artigo explora a influência do tipo de riscos mais imprevisível e global: os riscos geopolíticos no destino das suas operações. Em primeiro lugar, relembremos alguns conceitos básicos.

O que é o Forex?

Aposto que toda a gente já ouviu falar pelo menos uma vez sobre o mercado cambial estrangeiro ou "Forex". Este mercado financeiro global é um elemento crucial das relações sociais, que nunca fica nas sombras.

O mercado cambial é um mercado de balcão sem uma plataforma consolidada generalizada. Os seus participantes são os maiores bancos comerciais e centrais de diferentes países, diversos fundos, grandes empresas multinacionais e investidores privados com capital pessoal suficiente. No Forex, os operadores efetuam transações de moedas em pares de moedas específicos, por exemplo, o EUR/USD (euro/dólar americano), com uma comissão insignificante.

Simplificando, o Forex é um sistema mundial de relações económicas e administrativas que permite a grandes empresas e traders privados beneficiar da negociação de divisas Os operadores lucram não apenas com a valorização das moedas, mas também com a sua queda.

O mercado cambial é o mais lucrativo de sempre. Consegue imaginar o volume de negociação do Forex a alcançar 5 biliões de dólares por dia? É um montante inacreditável!

Taxas de câmbio e os fatores que as afetam

Como ficou a saber atrás, os corretores de divisas efetuam transações através do Forex e confiam nas suas análises e expetativas em relação às flutuações das taxas de câmbio. A taxa de câmbio refere-se ao valor da moeda nacional em termos da moeda estrangeira e é elemento fundamental das relações internacionais.

A taxa de câmbio é sempre dinâmica e varia todos os dias. Já se questionou porque não conseguiríamos congelar as taxas de câmbio? Bem, tal é impossível devido aos diversos fatores que influenciam a estabilidade das mesmas. Vamos analisar alguns destes fatores.

Oferta e procura

A lei da oferta e da procura é um fator determinante em cada mercado, incluindo o Forex. Vamos supor que o setor das tecnologias da informação (TI) num país está forte e começou a dar frutos. As empresas precisam de fundos adicionais e atraem investidores estrangeiros. Quando estes investidores decidem aplicar o seu dinheiro, precisam da moeda local do país. A procura pela moeda nacional irá aumentar e a taxa de câmbio subirá inevitavelmente.

Taxas de inflação

Um aumento no nível dos preços em todo o país provoca uma diminuição do poder de compra da moeda nacional e, consequentemente, da taxa de câmbio da moeda.

Taxas de juro

Os bancos centrais de diferentes países têm o poder de alterar a taxa de refinanciamento. Ao fazê-lo, atraem investidores estrangeiros para manter as suas poupanças numa moeda com uma taxa de juro elevada, tornando a moeda nacional mais popular. Taxas de juro elevadas proporcionam aos credores spreads elevados, o que é sem dúvida atrativo para os investidores estrangeiros.

Dívida soberana

O montante da dívida soberana poderá desencorajar os investidores estrangeiros a investir numa moeda em particular, pois tal indica que a nação está à beira da inflação. Quando preveem uma futura inflação, os investidores começam a vender as suas obrigações, o que reduz o capital estrangeiro no país. Deste modo, o valor da moeda sofre uma queda.

Os fatores que referimos são apenas uma explicação superficial. Há muitos outros aspetos que afetam as taxas de câmbio, como a especulação, os preços dos combustíveis e de outras matérias-primas, a competitividade de um país no mercado mundial, etc. No entanto, vamos concentrar-nos nos riscos geopolíticos, que são fundamentais e exercem uma forte influência nas operações do Forex, por vezes ficando mesmo fora de controlo.

O que é a geopolítica?

A geopolítica é uma área específica da ciência política que aborda a complexa correlação entre política externa ou interna e fatores geográficos relacionados com o país. Os fatores geográficos incluem a localização e o tamanho do país, os recursos naturais e o clima. A geopolítica explora o modo como governos, grandes empresas, organizações terroristas e outras partes tentam alcançar os seus objetivos políticos manipulando as características geográficas globais.

Riscos geopolíticos

Os riscos geopolíticos são possíveis ameaças aos sistemas político, económico, militar e social de um país que podem resultar da sua participação em assuntos internacionais. Esse tipo de risco é global e crucial em termos de potenciais danos e pode ser simplesmente catastrófico do ponto de vista financeiro.

Que riscos geopolíticos devemos ter em consideração?

Riscos políticos

Os riscos políticos surgem de várias questões e disputas relacionadas com território, ideologia, recursos ou decisões específicas dos governos. Aqui, os riscos estão associados a possíveis alterações no sistema político do país, perda total ou parcial da soberania do estado, possibilidade de criar coligações internacionais opostas, alianças, etc.

Riscos económicos

Os riscos económicos surgem da volatilidade da economia global. A economia global é uma soma complicada de ações financeiras em que todos os processos estão profundamente interconetados. Assim, os acontecimentos económicos numa região afetarão inevitavelmente outras áreas. Por exemplo, o fornecimento instável de recursos críticos pode afetar seriamente o funcionamento do estado.

Riscos sociais

Estes riscos incluem riscos de saúde, ambientais e de segurança. As alterações climáticas, as doenças perigosas, as catástrofes naturais e os ataques terroristas violam iminentemente a estabilidade da área afetada.

Riscos cibernéticos

Os riscos cibernéticos afetam a infraestrutura estratégica do estado. O cibercrime internacional é um grave problema do nosso tempo. Todos os anos, este tipo de crime custa montantes inacreditáveis de dinheiro aos estados.

Os riscos geopolíticos afetam indiscutivelmente a viabilidade de cada estado, com efeitos em todas as esferas da existência humana. A negociação no mercado cambial não é exceção. Os riscos geopolíticos causam flutuações lógicas nas taxas de câmbio. É por isso que os corretores devem analisar todos os acontecimentos geopolíticos para aplicar a estratégia mais lucrativa e evitar perdas.

Riscos geopolíticos e operações no Forex

Viu as notícias mais recentes, hoje? Seria bom que as tivesse visto porque podem ser a base para as suas decisões diárias de negociação e um passo gigante para o sucesso.

Desastres naturais, conflitos internacionais, infeções, atos de terrorismo, são os acontecimentos de que deve estar a par. Os fatores enumerados violam a estabilidade dos estados afetados e, consequentemente, a sua moeda. Como corretor do mercado cambial, só terá sucesso se considerar todos os atuais e potenciais eventos geopolíticos e reagir rapidamente aos mesmos.

Valores das moedas

Os eventos geopolíticos podem causar flutuações no valor da moeda nacional. Por exemplo, o país enfrentou desastres naturais, o que levou a interrupções no abastecimento, ou uma epidemia, tornando perigosa a utilização de muitos serviços. Assim, uma situação económica ou política instável no país desencoraja os investidores e reduz o fluxo de moeda estrangeira. Por outro lado, se o estado possui ferramentas poderosas para superar com confiança os conflitos ou todos os desafios que surgem, o clima de investimento torna-se mais atrativo e a taxa de câmbio da moeda nacional cresce em conformidade.

Regulamentação

É essencial compreender que os riscos geopolíticos podem levar os governos a alterar a sua legislação atual, mudando o clima de investimento e as regras do mercado.

Pares de moedas

Os eventos geopolíticos podem influenciar pares de moedas específicos. Tal influência ocorre quando os países são codependentes da exportação e da importação de alguns produtos. Por exemplo, um desastre natural causa interrupções no fornecimento de petróleo no Médio Oriente. Assim, a taxa de câmbio das moedas pertencentes a importadores e exportadores mudará drasticamente em termos da moeda do estado afetado.

É importante lembrar que os efeitos dos eventos geopolíticos são sempre imprevisíveis. O mesmo evento pode afetar diversos países e as suas moedas de maneira diferente. Muitas vezes, as taxas de câmbio das moedas de dois ou mais países seguem direções opostas.

Assim, os corretores do Forex devem considerar todos os potenciais riscos geopolíticos, adaptar a sua estratégia adequadamente e lucrar.

Casos ao longo da história

Vamos discutir alguns casos famosos que ilustram a influência da geopolítica na negociação no mercado cambial.

Conflito entre China e Taiwan

O segundo trimestre de 2023 assistiu a uma escalada do longo conflito existente entre a China e Taiwan. O governo chinês decidiu realizar exercícios militares nas águas da ilha de Taiwan em nome da soberania chinesa. Taiwan tentou ser independente, por isso o governo estava preparado para contra-atacar os chineses. Os corretores do Forex monitorizaram a situação e temeram a instabilidade do mercado cambial. Por isso, a procura do iene japonês, uma moeda de "refúgio", aumentou. Por outro lado, o valor quer do iuane chinês quer do novo dólar taiwanês desceu.

Os corretores do Forex que previram a possível influência da crise nas taxas de câmbio lucraram com este acontecimento geopolítico.

Covid-19

A pandemia mundial influenciou drasticamente todos os aspetos das nossas vidas, incluindo a economia global e a negociação no mercado cambial. A pandemia provocou alterações acentuadas na taxa de câmbio do dólar dos Estados Unidos, a queda nos preços do petróleo e, em resultado, uma alta volatilidade no mercado Forex. Nesse sentido, muitos investidores começaram a vender os seus ativos. Ao mesmo tempo, a atividade dos traders, que tentaram lucrar o máximo possível com a volatilidade, aumentou.

Desastre de Fukushima

Uma tragédia que afetou o mundo inteiro em 2011: o terramoto de Fukushima, seguido por um tsunâmi e uma catástrofe nuclear. Este acontecimento geopolítico alterou fatalmente a taxa de câmbio do iene japonês. Após vários anos, ainda existem riscos ao investir no iene japonês devido a possíveis desastres naturais.

O Brexit e a libra esterlina

"Libra esterlina atinge valor mais baixo face ao dólar!" — deve ter lido títulos assim após o Brexit. Sim, a decisão do Reino Unido de sair da União Europeia afetou significativamente a taxa de câmbio da libra esterlina, já que os investidores começaram a preocupar-se com o futuro da economia britânica.

Como prevenir perdas causadas por riscos geopolíticos?

Para se tornar um sábio corretor do Forex, deve estar sempre atento. Os negociadores do mercado cambial têm de adaptar as suas estratégias quando surgem riscos geopolíticos, para evitar possíveis prejuízos e beneficiar das circunstâncias atuais.

Reunimos algumas estratégias valiosas para si!

Diversificação

Uma das abordagens mais eficazes é diversificar os seus investimentos. Ao investir em diversos pares de moedas, pode reduzir a exposição do seu capital ao risco. Lembre-se de que nenhuma crise pode atingir simultaneamente todos os setores, empresas e moedas em todo o mundo. O colapso de alguns sistemas representa sempre uma oportunidade para outros.

Cobertura

A cobertura no mercado cambial é uma estratégia que visa reduzir as perdas potenciais causadas por flutuações indesejáveis nas taxas de câmbio. Ao cobrir as suas transações, pode fixar o valor da moeda adquirida. Com a cobertura, o investidor transfere os seus riscos para os que estão dispostos a aceitá-los, ou seja, para o mercado. Resumindo, esta ferramenta de redução de riscos permite-lhe abrir posições adicionais para se proteger.

Gestão de riscos

Os traders bem-sucedidos do mercado cambial têm sempre uma estratégia sólida de gestão de riscos. A gestão de riscos ajuda os corretores a sobreviver quando algo foge ao plano de negociação. A estratégia de gestão de riscos baseia-se no seu conhecimento do rácio risco-retorno e em todas as medidas que tomará para minimizar potenciais perdas. Para mitigar os seus riscos, pode fazer contratos de swaps de risco de incumprimento, limitar a exposição ao risco e manter-se a par das notícias sobre geopolítica.

Moral da história

Agora sabe que os riscos geopolíticos podem influenciar drasticamente a sua jornada de negociação no mercado Forex. Para evitar potenciais prejuízos, os traders devem seguir uma estratégia sólida e abrangente e manter-se atualizados sobre todas as notícias. Os nossos guias e recomendações vão ajudá-lo. Junte-se a nós e crie um percurso lendário com a FBS broker.

Este material tem fins meramente informativos e não contém, nem deve ser interpretado como contendo, conselhos de investimento, sugestões ou recomendações em matéria de negociação.