Reforço aleatório. Porque os traders perdem dinheiro?

Está a ter dificuldades com as negociações? Começou a perder dinheiro após um longo período de negociações bem-sucedidas? Muitos traders experimentam o mesmo problema e não conseguem entender os seus erros. Mas antes de decidir mudar drasticamente a sua estratégia ou parar de negociar completamente, pode querer saber sobre algo chamado reforço aleatório e como isto pode ser o responsável pelas suas falhas na negociação.

Principais informações

• O reforço aleatório é um fenómeno psicológico que encoraja o mau comportamento e pune o bom comportamento.
• Isto faz com que os principiantes pensem que são mais habilidosos na negociação do que realmente são, enquanto os traders experientes começam a duvidar da sua capacidade.
• Para combater o reforço aleatório, tanto os traders novos quanto os experientes devem pesquisar e desenvolver uma estratégia de negociação sólida. Se a estratégia resistir ao teste do tempo, os traders não duvidarão tão rapidamente da sua eficiência.

O que é reforço aleatório?

Embora seja frequentemente mencionado no contexto de trading, o reforço aleatório é, na verdade, um conceito psicológico. Refere-se a uma tendência paradoxal de estabelecer correlação entre as atitudes de alguém e um evento aleatório.

No trading, isto geralmente ocorre quando os traders experimentam êxito ou fracasso e pensam que o motivo é a sua habilidade (ou a falta dela). Normalmente, isto acaba por ser verdade. Mas quando um trader amador obtém várias vitórias consecutivas e um trader experiente atinge uma sequência de derrotas, a habilidade não tem relação alguma. É simplesmente uma coincidência. Ainda assim, esses traders pensam de outra forma, caindo na armadilha do reforço aleatório.

Como o reforço aleatório afeta o trading?

Pode dizer “mas não faz bem aos novos traders ter confiança elevada?” ou "bem, por vezes até traders experientes precisam de mudar as coisas, e isto não é tão grave.” Mas a razão pela qual o reforço aleatório é considerado prejudicial é porque cria uma narrativa falsa.

Os movimentos do mercado são imprevisíveis. A única forma de ter êxito no mercado, a longo prazo, é adaptar-se à sua natureza aleatória. Quando principiantes arrancam com grande sorte, isto pode acabar por seduzi-los. Podem pensar que encontraram uma maneira fácil de ganhar dinheiro no mundo do trading. Ao invés de desenvolver habilidades, estudar e potenciar o entendimento do mercado, estes traders entram num limbo. Porém, rapidamente fica claro que a tática nem sempre funciona e que terão que aprender mais sobre trading para obter lucro estável e consistente nas suas contas de negociação.

Para os traders experientes, o reforço aleatório pode causar muitos problemas. Quando veem que a sua estratégia confiável já não funciona mais, podem começar a duvidar das suas habilidades e de toda a sua abordagem de negociação. E quando a sua nova estratégia fracassa, podem realmente acreditar que perderam os seus conhecimentos e até desistir de operar.

Logo, como pode ver, o reforço aleatório é perigoso, pois pune o bom comportamento e incentiva o mau comportamento, levando a confusão e falhas de negociação.

Porque o reforço aleatório acontece?

É apenas a natureza humana. Nós, como espécie, tendemos a buscar significado em todos os lugares. É difícil aceitarmos a existência de eventos aleatórios. Pois isto significa que nem tudo está sob o nosso controlo. Por isto os traders principiantes são mais propensos a atribuir o seu sucesso ao seu talento natural, e não a coincidências. A mesma coisa acontece com traders experientes. Começam a se preocupar com desempenho e falta de habilidade quando as suas falhas de negociação são apenas má sorte.

Exemplos de reforço aleatório

Vejamos alguns exemplos de como o reforço aleatório pode atrair os traders para uma armadilha.

Um trader “prodígio”

Jim é um novo trader que acabou de concluir o seu curso para principiantes. Jim já conhece o básico sobre os movimentos do mercado, gráficos, estratégias simples e outras informações. Também acompanha as notícias e monitoriza atentamente o mercado de ações. Em suma, Jim sabe quase o mesmo que qualquer outro aspirante a trader.

Logo, Jim decide finalmente tentar operar na vida real. Ele já praticou com uma conta demonstrativa (demo), então sabe um pouco sobre como negociar no mercado real. Embora nunca tenha escrito alguma estratégia ou plano, Jim não está preocupado. Ele chegará lá eventualmente.

Quando ele finalmente abre os gráficos, vê que uma das ações está em alta. Ele rapidamente compra alguns lotes e espera. O preço acaba a subir ainda mais e Jim vende rapidamente os lotes. Ele realmente ganhou dinheiro! Jim fica feliz, mas não para. Torna a fazer o mesmo por mais algum tempo e consegue lucrar com todas as suas operações. Ele não consegue acreditar que é tão fácil! Porque gastou tanto tempo a tentar memorizar todos aqueles padrões e estratégias? Ele sabe o que está a fazer mesmo sem aquelas informações memorizadas. É um operador nato.

Mas com o passar do tempo, o talento recém-descoberto de Jim começa a dececioná-lo. Não consegue mais lucrar com as suas operações. O seu saldo começa a se esgotar e a comissão paga começa a acumular. Ele tenta abrir mais posições para compensar as perdas, mas é em vão. E, pouco tempo depois, o dinheiro acaba. Ele não entende como isto aconteceu. O desempenho não era ótimo?

Este é um excelente exemplo do que o reforço aleatório pode fazer a um principiante. Operar sem um planeamento adequado e uma estratégia de gestão de risco pode causar uma série de falhas de negociação e destruir rapidamente a conta de um trader.

Um mestre incompetente

Este exemplo mostrará como o reforço aleatório pode afetar um trader experiente.

Jenna é uma trader profissional há 6 anos. Ela percorreu um longo caminho desde as suas primeiras tentativas malsucedidas de negociação. Aprendeu com os seus erros, desenvolveu uma boa estratégia e um plano de gestão de riscos. Conhece as suas metas de lucro, pontos de entrada e de saída, como manter as suas emoções sob controlo e onde colocar ordens de parada (stop). O seu rendimento com o trading é suficiente para viver uma vida confortável. Ela está sempre disposta a melhorar as suas habilidades.

Mas em algum momento, ela não consegue parar uma série de derrotas. As suas operações fracassam, as suas perdas começam a acumular e ela começa a se sentir frustrada. Jenna continua a rever a sua estratégia, verificando se está a fazer algo errado, mas isto simplesmente não parece mais funcionar para ela. Até faz uma pausa para descansar a mente, mas as coisas não melhoram.

Desesperada, Jenna desiste da sua antiga estratégia e decide usar outra ainda não testada. Mas isto em nada ajuda. Ela começa a pensar que talvez tenha perdido de alguma forma toda a sua habilidade e compreensão de como o mercado funciona. Talvez não seja mais algo que ela possa fazer. Ela já não se sente confiante. O mero pensamento em operar a deixa ansiosa. No final, ela decide parar de operar completamente.

Como pode ver, mesmo traders experientes podem ser vítimas do reforço aleatório. Assim como Jenna, começam a duvidar das suas próprias habilidades e conhecimentos, em vez de perceber que isto é apenas uma infeliz coincidência.

Como pode evitar o reforço aleatório?

Para principiantes e veteranos no trading, a forma mais direta de evitar o reforço aleatório é preparar uma estratégia de negociação sólida. Pense no seu nível de risco preferido, tente encontrar os melhores pontos de entrada e de saída, desenvolva um plano de gestão de risco e anote tudo. Se a sua estratégia funcionar por um longo período de tempo, mantenha-a, não importa o que aconteça. Mesmo que de repente comece a perder nas suas negociações, não entre em pânico e não tente mudar algo que provou ser útil ao longo dos anos. A sua estratégia bem-fundamentada ajudará a superar quaisquer obstáculos, desde que não duvide das suas próprias habilidades.

Outra coisa importante para qualquer especialista é nunca parar de aprender. Aprenda sobre os mais importantes princípios da análise fundamentalista na negociação, estude as ferramentas de análise técnica e nunca pare de procurar novas maneiras de melhorar a sua compreensão do mercado. Quando finalmente descobrir como funciona o trading, ficará mais fácil encontrar maneiras de se adaptar à imprevisibilidade do mercado e encontrar novas maneiras de melhorar a sua estratégia.

Conclusão

O reforço aleatório é uma das maneiras mais comuns pelas quais os traders acabam perdendo o seu dinheiro. Isto pode fazer com que os novos traders acreditem que tudo sabem sobre negociação, enquanto os traders experientes começam a duvidar das suas habilidades.

Os movimentos do mercado são frequentemente imprevisíveis e aleatórios. A única maneira de os traders evitarem esse fracasso nas negociações é preparar uma estratégia de negociação bem-pensada e usá-la, não importa o que aconteça. Traders iniciantes em Forex podem se inspirar em vários guias e aprender mais sobre estratégias Forex para iniciantes e atividades para um trader iniciante.