Como negociar com o padrão de estrela-cadente

Um dos métodos mais populares e fiáveis para encontrar sinais de entrada e de saída é identificar padrões de velas e gráficos. Estes padrões fazem parte da análise técnica, que utiliza dados históricos do mercado para analisar o modo como os corretores do passado se comportaram em condições de mercado semelhantes. Como a psicologia dos corretores não mudou assim tanto com o passar dos anos, há uma grande possibilidade de os corretores atuais agirem da mesma forma e confirmarem o padrão.

Neste artigo, vai ficar a saber mais sobre um dos padrões mais conhecidos: o padrão de estrela-cadente do gráfico de velas japonesas. Vamos discutir as condições por trás da sua formação, como identificá-lo num gráfico e como pode utilizá-lo na sua estratégia de negociação.

O que é uma estrela-cadente?

Uma estrela-cadente é um potente padrão de velas de tendência de baixa que ocorre geralmente no fim de uma tendência de alta prolongada e antes da inversão para uma tendência de baixa.

Este padrão consiste numa única vela, mas a sua particularidade é o corpo: uma vela estrela-cadente tem um pequeno corpo real perto do mínimo do dia. Isto acontece porque o preço de um ativo fecha perto do seu preço de abertura, demonstrando que os especuladores na alta não conseguiram aumentar o preço no período de um dia.

Ao mesmo tempo, o pavio superior de uma vela estrela-cadente é muito longo — pelo menos duas vezes o comprimento do seu corpo. O pavio inferior é pouco visível, às vezes até inexistente, por isso a parte mais reconhecível desse padrão é o longo pavio superior.

O que significa um padrão de estrela-cadente?

Um padrão de estrela-cadente ocorre normalmente após uma tendência de alta estável e prolongada, muitas vezes depois de pelo menos três velas consecutivas de alta. Também pode surgir após algumas velas de baixa, desde que o movimento geral dos preços tenha fortes tendências de alta.

O corpo pequeno e o longo pavio de uma estrela-cadente indicam que os especuladores na alta que dominavam o mercado tentaram aumentar o preço ainda mais no início do dia. Mas o preço mais alto rapidamente atraiu mais especuladores na baixa que, por sua vez, fizeram descer novamente o preço, quase até ao preço de abertura.

Este padrão mostra que os especuladores na alta podem estar a perder o seu domínio do mercado e indica uma possível mudança no sentimento do mercado de tendência de alta para tendência de baixa. A pressão de compra cede à força da pressão de venda, dando aos corretores um sinal de que a tendência de alta predominante pode enfraquecer e indicando possivelmente uma inversão da tendência iminente ou um recuo expressivo.

O padrão será considerado confirmado se a próxima vela for de baixa e fechar num nível mais baixo. O pavio superior da vela sucessiva deve ser mais curto do que a altura da estrela-cadente. Neste caso, há uma grande probabilidade de os especuladores na baixa terem conseguido dominar o mercado, logo, os corretores podem tentar aproveitar esta oportunidade para colocar ordens de venda.

Como negociar uma estrela-cadente?

Para aproveitar ao máximo um padrão de estrela-cadente, considere os seguintes passos:

1. Identifique uma tendência de alta. Uma estrela-cadente é mais fiável quando ocorre durante uma tendência de alta prolongada. Mesmo que o preço nunca se mova em linha reta, cada pico e baixa consecutivos são mais altos do que os anteriores. Para identificar uma tendência de alta, procure uma série de máximos e mínimos cada vez mais altos que indiquem uma trajetória claramente ascendente.
2. Procure um padrão de estrela-cadente. Examine o gráfico em busca de uma vela com um corpo pequeno perto do mínimo do dia, um pavio superior longo com pelo menos o dobro do comprimento do corpo e um pavio inferior curto.
3. Faça a validação com indicadores adicionais. Para um panorama mais detalhado das possibilidades de uma inversão, utilize indicadores de análise técnica. Com eles, pode medir outros parâmetros da ação de preço atual, como a direção de uma tendência, volume de negociação, momentum do preço, níveis de suporte/resistência, etc. Se outros indicadores derem fortes sinais de inversão, terá mais razões para acreditar que o padrão de estrela-cadente causará uma mudança na direção do movimento dos preços.
4. Planeie as suas operações. Identificar qualquer padrão de gráfico oferece uma oportunidade única de planear as suas entradas e saídas. Depois de uma estrela-cadente ser confirmada, pode estabelecer um ponto de entrada no nível em que ocorreu a confirmação, definir uma ordem stop acima do pavio superior para gerir o risco e determinar uma meta de lucro com base na sua estratégia de negociação e rácio risco-retorno.

Estrela-cadente: exemplo

Este gráfico mostra que uma estrela-cadente com corpo curto e pavio superior longo surgiu no topo do terceiro pico. É seguida de perto por uma vela de baixa que fecha muito mais baixo do que a estrela-cadente, indicando que os especuladores na baixa conseguiram dominar os especuladores na alta e inverter completamente a tendência. O ponto de entrada é colocado abaixo do pavio inferior da estrela-cadente, enquanto a ordem stop é definida acima do seu pavio superior. A ordem take profit é colocada no nível de suporte anterior, caso o preço mude novamente.

Vantagens e limitações do padrão de estrela-cadente

O padrão de estrela-cadente é tido em grande conta quer pelos corretores não profissionais quer pelos profissionais. Vejamos as vantagens mais significativas deste padrão:

• Fácil de identificar. Como as estrelas-cadentes têm apenas uma vela com uma forma muito distinta, a sua identificação no gráfico é mais fácil do que a maior parte dos restantes padrões.
• Fiabilidade. Os corretores observam que os padrões de estrela-cadente são especialmente úteis e fiáveis ao identificar possíveis inversões de tendência, sobretudo quando ocorrem perto do nível de resistência e se observam todas as outras condições necessárias.
• Adequado para principiantes. Este padrão é bastante simples, por isso até mesmo os principiantes podem identificá-lo e operar com ele.
• Frequência. Este padrão é um dos mais frequentes no gráfico, logo, os corretores têm muitas oportunidades de o encontrar e utilizar a seu favor.

No entanto, mesmo as estrelas-c Cadentes têm certas limitações que os corretores devem ter em conta se quiserem evitar armadilhas comuns. Aqui ficam as mais comuns:

• Sinais falsos. Os sinais falsos podem comprometer seriamente uma negociação potencialmente lucrativa. Como em qualquer padrão de negociação, um padrão de estrela-cadente no gráfico de velas japonesas pode emitir sinais falsos, especialmente em mercados voláteis ou instáveis. Assim, é crucial aguardar a confirmação do padrão ou empregar técnicas de confirmação adicionais para validar a fiabilidade do padrão antes de colocar ordens de negociação.
• Confirmação através de indicadores. Embora a estrela-cadente seja considerada um padrão fiável, é importante utilizar outros métodos de análise, como os indicadores de análise técnica mencionados acima, para garantir que o sinal de inversão não é falso.
• Análise do contexto. O preço dos ativos não se move num vácuo. É antes influenciado por vários fatores, por isso, analisar as condições e o contexto atuais do mercado ajudá-lo-á a obter mais informações e evitará que negoceie contra a tendência predominante.

Estrela-cadente e martelo invertido: qual a diferença?

O padrão de estrela-cadente é frequentemente confundido com o padrão de martelo invertido. Não surpreende, considerando que ambos são padrões de inversão de vela única com corpo pequeno, pavio superior mais longo e pavio inferior extremamente curto ou inexistente. Tal como a estrela-cadente, o martelo invertido indica que o preço foi impulsionado para cima pelos especuladores na alta, mas fechou perto do preço de abertura devido à pressão de venda.

No entanto, ao contrário da estrela-cadente, o martelo invertido ocorre no final de uma tendência de baixa. Ao contrário da estrela-cadente e da sua natureza baixista, o martelo invertido indica que os especuladores na alta estão finalmente a ficar mais fortes e a tendência pode inverter para uma alta.

Por conseguinte, para distinguir uma estrela-cadente de um martelo invertido, tem de identificar a tendência atual. Se for de alta, a vela em questão é uma estrela-cadente. Mas, se for de baixa, está a ver um martelo invertido.

Conclusão

Como ficou a saber hoje, o padrão de estrela-cadente é uma ferramenta extremamente valiosa que oferece informações preciosas sobre o sentimento do mercado e possíveis inversões de preços. Ao aplicar o conhecimento adquirido com a compreensão deste padrão, os corretores podem aumentar as suas probabilidades de sucesso no dinâmico mundo do trading.

No entanto, é importante lembrar que nenhuma estratégia é infalível e a aprendizagem contínua, a adaptação e a integração de várias técnicas de análise são essenciais para ter sucesso nos dinâmicos mercados financeiros.

Este material tem fins meramente informativos e não contém, nem deve ser interpretado como contendo, conselhos de investimento, sugestões ou recomendações em matéria de negociação.