Qu'est-ce que l'effet de levier financier ?

L'effet de levier financier consiste à utiliser des capitaux empruntés pour réaliser des investissements. Par conséquent, l'effet de levier financier a le potentiel d'augmenter les rendements ou les bénéfices d'un projet. En même temps, l'utilisation de l'effet de levier financier augmente également les risques que l'utilisateur doit supporter si ses investissements ne sont pas fructueux.

Dans cet article, vous découvrirez ce qu'est le trading à effet de levier, comment il fonctionne, quels sont les types de trading à effet de levier, comment appliquer l'effet de levier dans le cadre de votre trading, quels sont les avantages et les inconvénients de l'effet de levier et comment atténuer les risques potentiels.

En quoi consiste le trading à effet de levier ?

L'effet de levier est une stratégie de trading très répandue qui implique que les traders empruntent de l'argent aux courtiers afin d'ouvrir des positions plus importantes que celles qu'ils peuvent se permettre avec leurs propres fonds. Le trading à effet de levier est particulièrement populaire sur le marché des changes car vous pouvez obtenir un effet de levier beaucoup plus important sur ce marché qu'avec tout autre actif.

Comment fonctionne le trading à effet de levier ?

Pour comprendre comment fonctionne le trading à effet de levier, vous devez comprendre ce qu'est réellement l'effet de levier. L'effet de levier est le rapport entre la somme d'argent que vous déposez sur votre compte de trading et la somme d'argent avec laquelle vous pouvez trader. Ce que vous déposez ne représente qu'une petite partie des fonds que vous pouvez consacrer au trading. Le reste est fourni par votre courtier. Ce rapport est généralement exprimé sous la forme X:1, où X représente la quantité d'argent supplémentaire à laquelle vous pouvez accéder après avoir déposé vos fonds personnels. Par exemple, si vous utilisez un effet de levier de 100:1 et déposez 100 $, vous pouvez trader des actifs d'une valeur de 10 000 $.

Trading sur marge

Le trading sur marge est l'un des exemples les plus courants de trading à effet de levier. La marge est le montant d'argent que vous devez avancer pour ouvrir un trade. Le trading sur marge vous permet de trader plus d'actifs que ce que vous pouvez vous permettre avec vos seules liquidités.

Notez que lorsque sur le Forex, le trading sur marge exige que vous fassiez un paiement initial au courtier afin d'obtenir un effet de levier pour acheter des actifs. Pour faire du trading sur marge, vous devez ouvrir un compte sur marge sur lequel vous déposez de l'argent, et cet argent est utilisé comme garantie. Le trading sur marge augmente à la fois vos gains potentiels et vos pertes potentielles, et il donne également à votre courtier le droit de clôturer vos positions sans votre consentement si vous n'avez pas assez d'argent sur votre compte sur marge.

Trading de produits dérivés

L'effet de levier peut également être appliqué au trading de produits dérivés. Les produits dérivés sont des instruments financiers dont la valeur est dérivée d'un actif sous-jacent. Les produits dérivés permettent aux traders d'acquérir le droit d'acheter ou de vendre des actifs à un prix spécifique, et donc d'avoir une plus grande flexibilité dans le cadre de leur trading.

ETF à effet de levier

Les fonds négociés en bourse à effet de levier (ETF) sont des instruments de trading qui amplifient considérablement les bénéfices des investissements grâce à l'utilisation d'une combinaison de produits dérivés et de titres de créance. Mais les traders doivent être prudents lorsqu'ils tradent des EFT à effet de levier, car cela peut être assez risqué. Les ETF suivent un panier d'actions dans un secteur et aident à diversifier le portefeuille de leur détenteur. Le prix des ETF traditionnels évolue en même temps que le prix des actions qu'ils suivent sur une base un à un. Cependant, les ETF à effet de levier visent un ratio de 2:1 ou 3:1 et peuvent donc rapporter davantage.

Ratios d'endettement sur les marchés financiers

Vous pouvez utiliser l'effet de levier pour trader sur différents marchés, mais le montant de l'effet de levier que vous pouvez utiliser varie considérablement et dépend du type d'actifs que vous projetez de trader.

Trading de devises à effet de levier

Le marché du Forex est le plus grand marché financier du monde. Les traders du Forex peuvent utiliser un effet de levier relativement élevé, allant jusqu'à 1000:1 pour les traders professionnels. Le trading sur le marché du Forex est donc plus rémunérateur, mais aussi plus risqué.

Effet de levier pour les indices

Les indices reflètent la performance générale d'un groupe d'actifs liés à une industrie ou un secteur particulier. L'effet de levier pour ce marché est assez faible, le ratio le plus élevé possible étant de 200:1.

Trading d'actions à effet de levier

Le trading d'actions est un autre domaine où les traders peuvent utiliser l'effet de levier. Par rapport à d'autres marchés, le marché boursier offre des ratios d'endettement plutôt faibles. Chez FBS, l'effet de levier maximum que vous pouvez obtenir pour trader des actions est de 100:1.

Trading de cryptodevises à effet de levier

Les cryptodevises sont des actifs très volatils, c'est pourquoi les ratios d'effet de levier les concernant sont très faibles et commencent à partir de 5:1. Il s'agit d'une mesure de précaution, car l'utilisation d'un effet de levier élevé pour trader des cryptos peut entraîner des pertes énormes.

Risques d'un effet de levier excessif pour trader des devises

L'utilisation d'un effet de levier trop important sur le Forex peut apporter des bénéfices énormes, mais aussi des pertes importantes. Plus l'effet de levier que vous utilisez est élevé, plus le risque que vous devez supporter est important.

Risques de marge et appel de marge

Si votre niveau de marge s'épuise et passe en dessous d'un montant déterminé, votre courtier peut lancer un appel de marge. Cela signifie que vous devez déposer davantage d'argent sur votre compte pour que votre courtier ne clôture pas vos positions afin de récupérer son argent.

Potentiel de perte illimité avec les options

Les options obligent leurs vendeurs à acheter ou à vendre des actifs au prix spécifié dans ces options. Ainsi, si l'acheteur l'exécute, le vendeur subit déjà une perte, dont l'ampleur dépend de la hausse ou de la baisse du prix de l'actif. Il n'y a pas de limite à la variation du prix, ce qui signifie qu'il n'y a pas non plus de limite au profit que vous pouvez perdre.

Ne convient pas au trading à long terme

Les ETF à effet de levier sont généralement utilisés pour le trading intraday car ils peuvent enregistrer des gaps à l'ouverture du jour suivant. Si vous les utilisez pour autre chose que du trading à court terme, le bénéfice que vous recevez peut être très éloigné de votre objectif.

Comment calculer les ratios d'effet de levier ?

Pour calculer le ratio d'effet de levier, vous devez diviser le montant des actifs par le montant de la marge (fonds propres). Par exemple, si vous voulez acheter des devises pour une valeur de 500 $ et que vous avez 100 $ sur votre compte sur marge, vous aurez besoin d'un effet de levier de 5:1.

Quelle est la difféence de marge entre le marché du Forex et le marché des actions ?

Le marché du Forex vous offre un effet de levier beaucoup plus important (100:1 ou plus pour les traders professionnels). Bien que cela puisse sembler risqué, les paires de devises ne fluctuent pas énormément, surtout en l'espace d'une journée, et le risque est donc bien moindre que sur d'autres marchés.

Le marché du Forex est-il volatil ?

Le marché du Forex est généralement considéré comme l'un des marchés les plus liquides, ce qui signifie qu'il est moins volatil. Cependant, les taux de change dépendent d'une multitude de facteurs en constante évolution, comme l'économie mondiale et locale, la géopolitique, le commerce, etc. Les traders doivent donc être conscients que ces événements peuvent provoquer une volatilité importante sur les paires de devises.

Quel effet de levier utiliser ?

L'effet de levier peut sembler un moyen facile de gagner beaucoup d'argent rapidement, mais c'est aussi l'une des principales raisons pour lesquelles les traders perdent beaucoup d'argent. Si vous décidez d'utiliser l'effet de levier, ne commencez pas avec le ratio 100:1, surtout si vous êtes un débutant et que vous apprenez encore les ficelles du métier. Il est préférable d'utiliser un effet de levier plus faible (10:1) et de constituer progressivement votre capital et d'acquérir de l'expérience plutôt que de perdre tout votre argent en un jour.

Trading à effet de levier : avantages et inconvénients

Le trading à effet de levier présente de nombreux avantages qui attirent les traders :

• Profits élevés : l'effet de levier multiplie la quantité d'argent dont vous disposez, ce qui rend vos profits potentiels beaucoup plus élevés ;
• Accès à des actions de plus grande valeur : avec l'effet de levier, vous pouvez acheter des actifs que vous ne pourriez jamais vous permettre avec votre propre argent ;
• Positions beaucoup plus volumineuses : l'effet de levier vous permet d'effectuer plus de trades en même temps et d'acheter plus d'actifs sans utiliser la totalité de votre capital.

Cependant, il y a certains inconvénients auxquels les traders doivent penser avant de décider d'utiliser l'effet de levier :

• Perte de la propriété des actifs : si vos trades sont déficitaires, votre courtier peut clôturer vos positions sans votre consentement, et vous vous retrouvez alors sans actif et sans argent ;
• Plus de risques : l'effet de levier augmente vos gains, mais il augmente aussi le montant de vos pertes potentielles si le marché se retourne contre vous.

Exemple d'effet de levier avec des actions

Disons que vous avez décidé d'acheter pour 10 000 $ d'actions et que vous avez utilisé votre propre argent pour le faire. Il s’agit d’un effet de levier de 1:1 (en gros, c'est une position sans effet de levier) car vous n’empruntez rien au courtier. Si vous gagnez 100 $, votre retour sera de 1 % (100 $ / 10 000 $ x 100). Dans le même temps, si vous perdez 100 $, votre perte sera seulement de - 1 % de retour.

Imaginez que vous n’avez pas 10 000 $ mais que vous souhaitez trader avec ce montant. C'est là que l'effet de levier entre en jeu. Dans ce cas, disons que votre courtier exigera une mage de 1 % égale à 100 $ sur votre compte. Il s’agit de votre marge utilisée. L'effet de levier est de 100:1, vous contrôlez 10 000 $ avec seulement 100 $. Les 99 % restant sont fournis par le courtier. La marge est nécessaire pour protéger le courtier dans le cas où le marché irait à l’encontre de votre position. En cas de bénéfice de 100 $, votre retour sera de 100 % (100 $ / 100 $ x 100). Toutefois, si vous perdez 100 $, le retour sera de -100 %. Comme vous pouvez le constater, avec un effet de levier, le trading d'actions peut générer des profits ou des pertes plus importants qu'avec une position sans effet de levier.

Effet de levier des particuliers et des professionnels

Les taux d'effet de levier dépendent non seulement du marché sur lequel vous tradez, mais aussi du type de trader que vous êtes. En général, les taux d'effet de levier pour les traders particuliers sont plus faibles que pour les traders professionnels, mais cela limite également le montant des pertes qu'ils risquent de supporter. En outre, il existe d'autres critères auxquels les traders professionnels doivent se conformer pour pouvoir bénéficier de l'effet de levier.

Gestion des risques liés à l'effet de levier

Étant donné qu'un effet de levier élevé s'accompagne d'un risque élevé, il est extrêmement important d'avoir une bonne stratégie de gestion du risque avant d'utiliser l'effet de levier dans le cadre de votre trading. Les traders peuvent non seulement éviter d'utiliser trop de capital à effet de levier dans le cadre de leur trading, mais aussi utiliser des ordres Stop Loss pour leurs positions. Les ordres Stop Loss permettent de clôturer automatiquement vos positions dès qu'un certain seuil est franchi, ce qui minimise le montant des pertes que vous pouvez supporter. Il est également préférable d'utiliser l'effet de levier si vous faites du trading à court terme.

L'essentiel

L'effet de levier permet aux traders d'ouvrir des positions plus volumineuses que ce qu'ils auraient fait avec leur propre argent. Le montant de l'effet de levier que les traders peuvent obtenir dépend de la volatilité de l'actif concerné et du fait qu'ils soient ou non des traders professionnels.

En plus d'augmenter les rendements potentiels, l'effet de levier amplifie également les risques potentiels. Il existe de multiples façons d'atténuer les risques et de gérer les pertes potentielles, mais la principale chose dont les traders doivent se souvenir est de ne jamais utiliser l'effet de levier de manière irréfléchie.

FAQ

Le trading à effet de levier est-il risqué ?

Le trading avec effet de levier est plus risqué que le trading sans effet de levier, car les traders peuvent perdre non seulement leur propre argent, mais aussi de l'argent qu'ils ne possèdent pas. Dans certains cas, les traders peuvent même perdre l'actif qu'ils ont acheté avec l'effet de levier.

Faut-il rembourser l'effet de levier ?

Oui. Vous empruntez essentiellement de l'argent à votre courtier et vous devez donc naturellement le rendre. Certains courtiers facturent également des intérêts lors du trading sur marge, de sorte que le trading avec effet de levier augmente également vos dépenses.

Comment fonctionne le trading à effet de levier ?

Lorsque les traders utilisent l'effet de levier, ils empruntent de l'argent à leur courtier pour le dépenser en achetant des actifs. Cela permet aux traders d'ouvrir plus de positions et d'acheter des actifs plus chers qu'ils ne peuvent se permettre avec leur argent.